期货交易是一种复杂的业务，期货投资是一项需要高智商的风险投资活动。对于初人期市的个人投资者来说，除了必须认真学习钻研期货交易知识、注意市场行情变化之外，还必须研究期货交易策略，掌握期货投资要领。正如经济运行有其内在规律一样，期货投机活动也有其自身的特点和规律。正确运用和掌握这些规律，对于期货投资业务的成功大有裨益。期货市场充满了机遇，也充满了风险，投身于期货业是对于那种不甘寂寞、勇于进取的投资者的一种挑战。
一般来说，初次进人期货市场进行个人投资的期货交易者所需要学习和掌握的投资要领有如下几条:
第一，必须事先制定一个缤密妥善的期货投资计划。
期货交易在很大程度上是考验和提高人的智能水平的活动，从事期货交易就必须提前考虑好交易者自身的经济实力和承担风险的限度，做到有自知之明。对于个人投资者来说，其在期市中的定位应当是从事期货投机活动的中小散户，其自有资金必然不会太大，一旦发生亏损不仅对于投机者个人是一种经济和心理上的重大打击，而且也会影响到整个期货业的社会形象。所以，个人投资者每次交易所投入的资金额度必须有通盘考虑，并尽可能制定出相应的投资计划严加控制。个人投资于期货的基本经验是，投资额只应占自己的可动用资金的一小部分（如三分之一）。在期货投资计划中应当包括:投资者打算在多长的期限内准备投人多少资金买卖期货合约:准备承担的最大亏损_L限是多少:准
备抵押的个人资产种类的数量有多少准备赚取的利润目标是多少;等等。初人期市的个人投资计划必须在交易过程中严加掌握，坚决执行，避免存在侥幸心理。尤其是当出现交易亏损时，交易者更应当保持头脑冷静、心态平和，以便耐心而理智地寻找反败为胜的机会，决不能情绪焦燥，冒然出击，更不能毕其功于一役，采取过度交易的办法，幻想在一夜之间扭亏为盈。事实七，许多期货交易案例表明，非理性交易往往会适得其反，甚至会把全部本钱输光，心理承受能力过低者还会付出身家性命。
以理性交易为投机原则的个人投资者，一个重要的经验是:随时把每次交易的盈亏数额进行结算，盈利时提取一定比例(如三分之一)储存起来作为个人投资风险基金，以备将来某一时刻出现亏损之需，以丰补歉。期货交易最忌赌徒心理，连本带利全部用于投机，虽然这种做法可以使交易额做大，有时还会获取丰厚风险利润回报，但一旦遇有大的风险时，则必然损失惨重。从事期货交易者必须时刻牢记风险揭示书上的警告:“期市风险莫测，人市务需谨慎”。
第二，必须在对市场价格变动趋势作出正确判断之后，才能进行投机。
与一切经济行为一样，期货投机的成败，其关键首先在于科学的决定。所以，投机者在交易之前，必须及时对影响期货市场价格变化的各种因素进行全面而深人细致的分析比较，并根据价格趋势预测的结果来制定相应的交易策略。在具体的交易过程中，期货投资者还必须密切关注影响市场行情变化的各种因素，如国内外的政局变化、国家政策变动走向、经济发展状况、商品的生产状况及由此所可能导致的供求关系变化、投资趋向情况、社会投机心理、各种人为因素、偶然突发事件、大户操纵及消费特点变化等等，它们都会对商品价格产生影响。当价格出现波动时，首先应对造成波动的原因进行仔细研究和正确判断。一般情况下，原因不外乎两种:一种是基本趋势性的变化，属长久性变化;另一种是暂时的技术性变化，属短期性变化。比如，当某种商品市场已由旺转淡，价格便会开始下降，如果此时投机者误认作是技术性调整而买人期货，就必然会造成亏损。反之，如果在商品处于旺市的初期即行人市做多头的话，其盈利面必然较大，而当价格继续攀升到一定高度时，虽然利好因素会依然存在，且价格也能仍然看好，但此时入市做多头的话，则可判定其属于盲目追高，交易风险会随之加大，一旦市场价格发生逆转，就可能造成严重亏损。
第三，必须选择好适当的入市时机。
投机者在制定了续密的投资计划并对市场价格趋势作出正确判断之后，下一步的工作就应转到选择适当的入市时机方面来，这是投机交易者能否获得预期收益的关键环节之一。当期货市场处于“牛市”状态时，价格会节节升高，利好消息会对投机者形成巨大的诱惑，丰厚的预期收益往往驱动着投机者非常乐观地进人期市。实际上，此时人市却恰恰孕育着巨大风险。因为，当期货价格已经涨至较高水平时，其上升的空间已经十分有限，“物极必反”，即涨得越高，其下跌的风险也就越大，一旦市场在此时出现转折，投机者就会遭受亏损（对此，我们曾在前面有过较细致的说明）。相反，当期货价格连续下跌至较低水平，而且长期在低水平上徘徊，直至接近或达到谷底时，价格反弹便不会太遥远了。此时如果做多头就会有盈利的可能。可见，当投机者对市场价格走势尚未作出准确判断或市场价格波动较大时，一般应先分析观望，再行选择时机，千万不可盲目轻率。
第四，人市前必须确立一个明确的盈利目标和允许亏损限度的指标。
做生意就是为了赚钱。但期货市场上风云变幻莫测，随时都有可能遇到风险，只要参与投机交易，那么风险就会相伴而至，即使那些所谓的期货炒作老手，也不敢保证永远只赚不赔。所以，对于期货交易中所存在的风险，初入期市的个人投资者必须做好充分的心理准备，以良好的心态正确地对待和处理交易中的赚与赔。
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